Η UBS εκτιμά οικονομικό πλήγμα περίπου 17 δισ. δολαρίων από την επείγουσα εξαγορά της Credit Suisse σύμφωνα με την κανονιστική κατάθεση. Μάλιστα, δήλωσε ότι η εσπευσμένη συμφωνία μπορεί να επηρέασε τη δέουσα επιμέλειά της.
Ειδικότερα, σύμφωνα με το CNBC, σε νέα κατάθεση στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς των ΗΠΑ (SEC) αργά το βράδυ της Τρίτης, ο ελβετικός τραπεζικός γίγαντας επισήμανε μια συνολική αρνητική επίπτωση περίπου 13 δισ. δολαρίων σε προσαρμογές της εύλογης αξίας των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων της νέας συνδυασμένης οντότητας, μαζί με ένα πιθανό πλήγμα 4 δισεκατομμυρίων δολαρίων από δικαστικές και ρυθμιστικές δαπάνες.
Ωστόσο, η UBS αναμένει επίσης να το αντισταθμίσει αυτό εγγράφοντας ένα εφάπαξ κέρδος 34,8 δισ. δολαρίων από τη λεγόμενη «αρνητική υπεραξία», η οποία αναφέρεται στην απόκτηση περιουσιακών στοιχείων σε πολύ χαμηλότερο κόστος από την πραγματική τους αξία.
Η επείγουσα εξαγορά της τράπεζας από τον δοκιμαζόμενο εγχώριο αντίπαλό της έναντι 3 δισ. ελβετικών φράγκων (3,4 δισεκατομμυρίων δολαρίων) διαμεσολαβήθηκε από τις ελβετικές αρχές κατά τη διάρκεια ενός Σαββατοκύριακου τον Μάρτιο, με την Credit Suisse να «ακροβατεί» στα πρόθυρα της κατάρρευσης εν μέσω μαζικών αναλήψεων καταθέσεων πελατών και μιας κατακόρυφης πτώσης της τιμής της μετοχής της.
Στην τροποποιημένη αίτηση F-4, η UBS υπογράμμισε επίσης ότι το σύντομο χρονικό πλαίσιο υπό το οποίο αναγκάστηκε να διεξάγει τη δέουσα επιμέλεια ενδέχεται να επηρέασε την ικανότητά της να «αξιολογήσει πλήρως τα περιουσιακά στοιχεία και τις υποχρεώσεις της Credit Suisse» πριν από την εξαγορά.
«Οι ελβετικές κυβερνητικές αρχές προσέγγισαν την UBS στις 15 Μαρτίου, ενώ εξέταζαν αν θα έπρεπε να δρομολογήσουν την πώληση της Credit Suisse, προκειμένου να ηρεμήσουν οι αγορές και να αποφευχθεί η πιθανότητα μετάδοσης του χρηματοπιστωτικού συστήματος», αποκαλύπτει η κατάθεση. Η τράπεζα είχε προθεσμία μέχρι τις 19 Μαρτίου για να διενεργήσει το due diligence και να επιστρέψει με απόφαση.
«Εάν οι περιστάσεις του due diligence επηρέασαν την ικανότητα της UBS Group AG να εξετάσει διεξοδικά τις υποχρεώσεις και τις αδυναμίες της Credit Suisse, είναι πιθανό η UBS Group AG να έχει συμφωνήσει σε μια διάσωση που είναι σημαντικά πιο δύσκολη και επικίνδυνη από ό,τι είχε προβλέψει», ανέφερε η UBS στην ενότητα Παράγοντες κινδύνου της κατάθεσης.
